Risk management Field of study: Econophysics
Programme code: 03-S2EFZ12.2015

Module name: Risk management
Module code: 0305-2EF-12-10
Programme code: 03-S2EFZ12.2015
Semester: summer semester 2016/2017
Language of instruction: Polish
Form of verification: exam
ECTS credits: 3
Description:
Zajęcia maja na celu praktyczne zaprezentowania podstawowych zasad postępowania z ryzykiem w instytucjach rynkowych. Nie ograniczają się wyłącznie do ryzyka instrumentów finansowych ale wprowadzają w tematykę ogólnych zasad postępowania z ryzykiem w przedsiębiorstwach. Przykładowy wybór tematów zajęć przedstawia wyliczenie poniższe. 1.Ryzyko finansowe: Teoria i ocena 1.1. Koszt kapitału 1.2. opportunity cost 1.3. Ryzyko portfela-Wariancja i Odchylenie Standartowe- dywersyfikacja 1.4. Ryzyko rynkowe- beta 1.5. CAPM 2. Ryzyka w praktyce firmy 2.1. Ryzyko rynkowe 2.1.1. Ryzyko walutowe 2.1.2. Ryzyko stopy procentowej 2.1.3. Ryzyko zmiany cen surowców i cen produktów 2.2. Ryzyko kredytowe 2.3. Ryzyko utraty płynności 2.4. Ryzyko operacyjne 2.4.1. Czynniki wewnętrzne 2.4.2. Czynniki zewnętrzne 3. Identyfikacja ryzyka 4. Pomiar ryzyka 4.1. Analiza czułości 4.2. Analiza scenariuszy ( stress tests) 4.3. Symulacja 4.4. Value At Risk 5. Strategia postępowania z ryzykiem rynkowym 5.1. Określenie poziomu akceptowalnego ryzyka 5.2. Organizacja w firmie redukująca ryzyko 6. Hedging na rynkach finansowych ( ryzyko walutowe i zmiany cen ) 6.1. Pozycja długa i krótka 6.2. Zabezpieczanie przy pomocy kontraktów forward 6.3. Hedging przy pomocy kontraktów futures 6.4. Strategie opcyjne 7. Ryzyko zmiany stopy procentowej- postępowanie 8. Ryzyko kredytowe 8.1. Rating i agencje ratingowe 9. Zasady prowadzenia zarządzania ryzykiem 9.1. Standardy zarządzania ryzykiem- COSO, CRAMM, AS/NZS Egzamin obowiązkowy
Prerequisites:
Studenci posiadają wiedzę i umiejętności z funkcjonowania rynków finansowych, analizy instrumentów, finansów spółek oraz metod statystycznych, stochastycznych i programowania.
Key reading:
(no information given)
Learning outcome of the module Codes of the learning outcomes of the programme to which the learning outcome of the module is related [level of competence: scale 1-5]
ma pogłębioną wiedzę z metod fizyki dla rynków finansowych: analizy i gromadzenia danych rynkowych, zachowania i opisu rynków finansowych, inspirowanych fizyką modeli rynków i wyceny instrumentów finansowych [2EF_10_1]
 KEF_W03 [5/5]
zna zasady funkcjonowania instytucji finansowych oraz ryzyka związane z tym związane [2EF_10_2]
 KEF_W11 [3/5]
potrafi analizować i oceniać ryzyka i niepewność złożonych zjawisk oraz wykorzystać te umiejętności w działalności gospodarczej [2EF_10_3]
 KEF_U01 [4/5] KEF_U04 [4/5]
potrafi symulować ruchy cen instrumentów finansowych, weryfikować hipotezy dotyczących zachowania rynków [2EF_10_4]
 KEF_U02 [3/5] KEF_U12 [3/5]
potrafi podejmować decyzje z uwzględnieniem analizy ryzyka w oparciu o rachunek prawdopodobieństwa i myślenie strategiczne [2EF_10_5]
 KEF_U05 [4/5]
potrafi współpracować z analitykami rynków, matematykami, fizykami w analizie zjawisk celem opracowania analizy i oceny wielkości i zachować obserwowanych zjawisk i oceny ich wpływu na działalność firmy [2EF_10_6]
 KEF_U11 [5/5]
zna i rozumie podstawowe zasady funkcjonowania instytucji finansowych i ryzyka społeczne związane z tą działalnością [2EF_10_7]
 KEF_K09 [5/5]
potrafi porozumiewać się przy użyciu różnych technik, w środowisku zawodowym zarówno ekonomistów, finansistów, jak i przedstawicieli nauk ścisłych [2EF_10_8]
 KEF_K07 [5/5]
Type Description Codes of the learning outcomes of the module to which assessment is related
aktywność na zajęciach [2EF_10_w_2]
rozwiązywanie zadania - odpowiedź ustna; Analiza przypadków (case studies) udział w dyskusji; skala ocen 2-5; ocena końcowa równa średniej ocen cząstkowych,.
 2EF_10_1 2EF_10_2 2EF_10_3 2EF_10_4 2EF_10_5 2EF_10_6 2EF_10_7 2EF_10_8
egzamin pisemny lub ustny [2EF_10_w_3]
Prezentacja analizy praktycznego przypadku zarządzania ryzykiem- jako forma egzaminu (projekt)
 2EF_10_1 2EF_10_2 2EF_10_3 2EF_10_4 2EF_10_5 2EF_10_6 2EF_10_7 2EF_10_8
Form of teaching Student's own work Assessment of the learning outcomes
Type Description (including teaching methods) Number of hours Description Number of hours
lecture [2EF_10_fs_1]
. wykład wybranych zagadnień podstawowych z wykorzystaniem pomocy audiowizualnych
 30
lektura uzupełniająca, praca z podręcznikiem, przykładami, Internetem
 30 aktywność na zajęciach [2EF_10_w_2] egzamin pisemny lub ustny [2EF_10_w_3]
discussion classes [2EF_10_fs_2]
rozwiązywanie zadania - odpowiedź ustna; Analiza przypadków (case studies) udział w dyskusji
 15
Eseje, analiza przypadków, przygotowywanie prezentacji
 15 egzamin pisemny lub ustny [2EF_10_w_3]
Attachments
Module description (PDF)
Information concerning module syllabuses might be changed during studies.
Syllabuses (USOSweb)
Semester Module Language of instruction
(no information given)